長期活動比率分析
活動比率衡量公司執行日常任務的效率，例如應收賬款的收集和庫存的管理。
長期活動比率（摘要）
Automatic Data Processing Inc.、長期活動比率
根據報告： 10-K (報告日期： 2021-06-30), 10-K (報告日期： 2020-06-30), 10-K (報告日期： 2019-06-30), 10-K (報告日期： 2018-06-30), 10-K (報告日期： 2017-06-30), 10-K (報告日期： 2016-06-30).
- 固定資產凈周轉率
- 觀察期間內，固定資產凈周轉率呈現穩步上升的趨勢，從2016年的17.03提升至2021年的21.92。此趨勢顯示公司在固定資產的利用效率方面持續改善，能夠以較少的資產投入達成更高的營收貢獻，反映管理效率的提升或資產運用策略的優化。
- 固定資產淨周轉比率（包括經營租賃及使用權資產）
- 該比率與固定資產凈周轉率的變動趨勢相似，呈現逐步攀升，從2016年的17.03增至2019年的18.55，但在2020年急劇下降至12.18，並在2021年稍微回升至13.09。此一波動可能反映經營租賃或使用權資產的變動影響公司資產的整體運用效率，需進一步觀察相關資產的變化內容以了解具體原因，可能受到資產重整或會計政策調整的影響。
- 總資產周轉率
- 整體而言，此比率在2016年至2018年逐步上升，從0.27增至0.36，顯示公司利用其總資產產生營收的能力在該期間持續改善。然後在2019年略微回落至0.34，2020年再升至0.37，但在2021年跌至0.31，反映出資產運用效率在近期略有波動，可能受到新投資或資產調整的影響，整體趨勢仍偏向於穩定但略有起伏。
- 股東權益周轉率
- 此比率在研究期間內表現出相對穩定的趨勢，從2016年的2.6上升至2018年的3.85，之後略有下降至2021年的2.65。該比率的波動顯示公司在利用股東權益產生營收方面經歷了一定的變化，可能與營收結構調整或資本結構變動相關。儘管如此，其長期較高的水準顯示公司相對有效率地利用股東權益來進行營運。
固定資產凈周轉率
Automatic Data Processing Inc.、固定資產凈周轉率計算、與基準測試的比較
| 2021年6月30日 | 2020年6月30日 | 2019年6月30日 | 2018年6月30日 | 2017年6月30日 | 2016年6月30日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | |||||||
| 收入 | 15,005,400) | 14,589,800) | 14,175,200) | 13,325,800) | 12,379,800) | 11,667,800) | |
| 財產、廠房和設備 淨額 | 684,500) | 703,900) | 764,200) | 793,700) | 779,900) | 685,000) | |
| 長期活動率 | |||||||
| 固定資產凈周轉率1 | 21.92 | 20.73 | 18.55 | 16.79 | 15.87 | 17.03 | |
| 基準 | |||||||
| 固定資產凈周轉率競爭 對手2 | |||||||
| Accenture PLC | 30.83 | 28.68 | 31.06 | — | — | — | |
| Adobe Inc. | 9.44 | 8.48 | 8.64 | — | — | — | |
| Cadence Design Systems Inc. | 9.77 | 8.62 | — | — | — | — | |
| CrowdStrike Holdings Inc. | 5.24 | 3.54 | — | — | — | — | |
| Datadog Inc. | 13.69 | 12.79 | — | — | — | — | |
| Fair Isaac Corp. | 47.17 | 27.89 | 21.88 | — | — | — | |
| International Business Machines Corp. | 10.07 | 7.33 | — | — | — | — | |
| Intuit Inc. | 12.35 | 10.46 | 8.70 | — | — | — | |
| Microsoft Corp. | 2.81 | 3.24 | — | — | — | — | |
| Oracle Corp. | 5.74 | 6.26 | — | — | — | — | |
| Palantir Technologies Inc. | 49.26 | 36.99 | — | — | — | — | |
| Palo Alto Networks Inc. | 13.37 | 9.79 | 9.80 | — | — | — | |
| Salesforce Inc. | 8.64 | 7.20 | — | — | — | — | |
| ServiceNow Inc. | 7.70 | 6.85 | — | — | — | — | |
| Synopsys Inc. | 8.90 | 7.62 | 7.82 | — | — | — | |
| Workday Inc. | 4.44 | 3.87 | — | — | — | — | |
| 固定資產凈周轉率扇形 | |||||||
| 軟體與服務 | 4.74 | 5.16 | — | — | — | — | |
| 固定資產凈周轉率工業 | |||||||
| 資訊技術 | 4.75 | 4.57 | — | — | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2021-06-30), 10-K (報告日期： 2020-06-30), 10-K (報告日期： 2019-06-30), 10-K (報告日期： 2018-06-30), 10-K (報告日期： 2017-06-30), 10-K (報告日期： 2016-06-30).
1 2021 計算
固定資產凈周轉率 = 收入 ÷ 財產、廠房和設備 淨額
= 15,005,400 ÷ 684,500 = 21.92
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從資料中可以觀察到，扣除收2016年至2021年的6月30日的年份，公司的收入呈現持續上升的趨勢。具體來看，收入由2016年的約11.67億美元逐步增加至2021年的約15.00億美元，期間的年複合成長率約為8%。這顯示該公司在六年間維持穩健的營收增長，反映出公司的市場擴展或營運效率的改善。
財產、廠房和設備的淨額則在同期內呈現波動，但整體趨勢偏向下降。2016年為約6.85億美元，至2021年降至約6.84億美元，期間的變動較為微小且波動較大，顯示公司可能在資本支出策略上有所調整，或者進行了資產的折舊與更新，導致設備淨值略有下降或持平。
至於固定資產凈周轉率，資料顯示其由2016年的約17.03上升至2021年的約21.92。這反映公司在資產利用效率方面持續改進。較高的固定資產淨周轉率意味着公司能更有效地將固定資產轉化為營收，可能源於技術升級、流程優化或資產的合理配置，有助於提升整體營運效率和盈利能力。
- 綜合分析：
- 公司收入的逐年成長展現出穩健的營收拓展能力，而固定資產凈周轉率的提升則指向資產運用效率的改善。儘管資產淨額略有下降，卻未對營收產生負面影響，反映公司在資產管理上取得一定成效。整體而言，該公司在此期間展現出營收穩定增長與資產運用效率提升的良好趨勢，值得持續關注其營運策略及資產管理措施的進一步優化。
固定資產淨周轉比率 （包括經營租賃、使用權資產）
Automatic Data Processing Inc.、固定資產凈周轉率（含經營租賃、使用權資產）計算、與基準測試的比較
| 2021年6月30日 | 2020年6月30日 | 2019年6月30日 | 2018年6月30日 | 2017年6月30日 | 2016年6月30日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | |||||||
| 收入 | 15,005,400) | 14,589,800) | 14,175,200) | 13,325,800) | 12,379,800) | 11,667,800) | |
| 財產、廠房和設備 淨額 | 684,500) | 703,900) | 764,200) | 793,700) | 779,900) | 685,000) | |
| 經營租賃使用權資產 | 462,200) | 493,700) | —) | —) | —) | —) | |
| 不動產、廠房及設備凈額（包括經營租賃、使用權資產） | 1,146,700) | 1,197,600) | 764,200) | 793,700) | 779,900) | 685,000) | |
| 長期活動率 | |||||||
| 固定資產淨周轉比率 （包括經營租賃、使用權資產）1 | 13.09 | 12.18 | 18.55 | 16.79 | 15.87 | 17.03 | |
| 基準 | |||||||
| 固定資產淨周轉比率 （包括經營租賃、使用權資產）競爭 對手2 | |||||||
| Accenture PLC | 10.48 | 9.37 | 31.06 | — | — | — | |
| Adobe Inc. | 7.46 | 6.42 | 8.64 | — | — | — | |
| Cadence Design Systems Inc. | 6.85 | 6.04 | — | — | — | — | |
| CrowdStrike Holdings Inc. | 4.30 | 3.54 | — | — | — | — | |
| Datadog Inc. | 7.54 | 5.75 | — | — | — | — | |
| Fair Isaac Corp. | 17.51 | 12.44 | 21.88 | — | — | — | |
| International Business Machines Corp. | 6.43 | 5.00 | — | — | — | — | |
| Intuit Inc. | 8.30 | 8.00 | 8.70 | — | — | — | |
| Microsoft Corp. | 2.37 | 2.70 | — | — | — | — | |
| Oracle Corp. | 4.20 | 4.74 | — | — | — | — | |
| Palantir Technologies Inc. | 6.21 | 4.43 | — | — | — | — | |
| Palo Alto Networks Inc. | 7.32 | 5.62 | 9.80 | — | — | — | |
| Salesforce Inc. | 3.75 | 3.16 | — | — | — | — | |
| ServiceNow Inc. | 4.34 | 4.06 | — | — | — | — | |
| Synopsys Inc. | 4.35 | 3.88 | 7.82 | — | — | — | |
| Workday Inc. | 3.11 | 2.96 | — | — | — | — | |
| 固定資產淨周轉比率 （包括經營租賃、使用權資產）扇形 | |||||||
| 軟體與服務 | 3.59 | 3.82 | — | — | — | — | |
| 固定資產淨周轉比率 （包括經營租賃、使用權資產）工業 | |||||||
| 資訊技術 | 4.03 | 3.87 | — | — | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2021-06-30), 10-K (報告日期： 2020-06-30), 10-K (報告日期： 2019-06-30), 10-K (報告日期： 2018-06-30), 10-K (報告日期： 2017-06-30), 10-K (報告日期： 2016-06-30).
1 2021 計算
固定資產淨周轉比率 （包括經營租賃、使用權資產） = 收入 ÷ 不動產、廠房及設備凈額（包括經營租賃、使用權資產）
= 15,005,400 ÷ 1,146,700 = 13.09
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從整體趨勢來看，Automatic Data Processing Inc.的營收自2016年至2021年間持續成長，期間從約11.67億美元增加至15.00億美元，呈現穩健的擴張勢頭。然而，在不動產、廠房及設備的淨額方面，雖然2017年和2018年逐步增加，但在2019年出現下滑，隨後於2020年大幅攀升至約11.98億美元，並在2021年略為下降的情況下仍維持在較高水準，表現出該公司在資產規模擴展上的投入與調整。
就固定資產淨周轉比率而言，該比率於2016年至2018年大致保持在15到17之間，2019年有明顯上升，達到18.55，代表公司在該年度能較有效地利用其固定資產產生營收。然而，2020年該比率降低至12.18，並在2021年略微回升至13.09，顯示在較高資產規模下，公司可能面臨資產利用效率的挑戰或在資產部署策略上進行調整。
綜合分析，該公司營收成長趨勢明顯，資產規模亦持續擴大，但固定資產的周轉效率於2020年受到一定程度的影響。未來若欲維持持續成長，需關注資產運用效率的提升，避免資產負擔過重而影響盈利能力。同時，資產擴張的規劃也應兼顧效率與成本控制，以支持公司的長期財務績效。
總資產周轉率
Automatic Data Processing Inc.、總資產周轉率計算、與基準測試的比較
| 2021年6月30日 | 2020年6月30日 | 2019年6月30日 | 2018年6月30日 | 2017年6月30日 | 2016年6月30日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | |||||||
| 收入 | 15,005,400) | 14,589,800) | 14,175,200) | 13,325,800) | 12,379,800) | 11,667,800) | |
| 總資產 | 48,772,500) | 39,165,500) | 41,887,700) | 37,088,700) | 37,180,000) | 43,670,000) | |
| 長期活動率 | |||||||
| 總資產周轉率1 | 0.31 | 0.37 | 0.34 | 0.36 | 0.33 | 0.27 | |
| 基準 | |||||||
| 總資產周轉率競爭 對手2 | |||||||
| Accenture PLC | 1.17 | 1.20 | 1.45 | — | — | — | |
| Adobe Inc. | 0.58 | 0.53 | 0.54 | — | — | — | |
| Cadence Design Systems Inc. | 0.68 | 0.68 | — | — | — | — | |
| CrowdStrike Holdings Inc. | 0.32 | 0.34 | — | — | — | — | |
| Datadog Inc. | 0.43 | 0.32 | — | — | — | — | |
| Fair Isaac Corp. | 0.84 | 0.81 | 0.81 | — | — | — | |
| International Business Machines Corp. | 0.43 | 0.47 | — | — | — | — | |
| Intuit Inc. | 0.62 | 0.70 | 1.08 | — | — | — | |
| Microsoft Corp. | 0.50 | 0.47 | — | — | — | — | |
| Oracle Corp. | 0.31 | 0.34 | — | — | — | — | |
| Palantir Technologies Inc. | 0.47 | 0.41 | — | — | — | — | |
| Palo Alto Networks Inc. | 0.42 | 0.38 | 0.44 | — | — | — | |
| Salesforce Inc. | 0.32 | 0.31 | — | — | — | — | |
| ServiceNow Inc. | 0.55 | 0.52 | — | — | — | — | |
| Synopsys Inc. | 0.48 | 0.46 | 0.52 | — | — | — | |
| Workday Inc. | 0.50 | 0.53 | — | — | — | — | |
| 總資產周轉率扇形 | |||||||
| 軟體與服務 | 0.49 | 0.48 | — | — | — | — | |
| 總資產周轉率工業 | |||||||
| 資訊技術 | 0.62 | 0.58 | — | — | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2021-06-30), 10-K (報告日期： 2020-06-30), 10-K (報告日期： 2019-06-30), 10-K (報告日期： 2018-06-30), 10-K (報告日期： 2017-06-30), 10-K (報告日期： 2016-06-30).
1 2021 計算
總資產周轉率 = 收入 ÷ 總資產
= 15,005,400 ÷ 48,772,500 = 0.31
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
根據提供的資料，Automatic Data Processing Inc. 在2016年至2021年間展現出持續成長的收入趨勢。其收入從2016年的約11.67億美元逐步提升至2021年的約15.00億美元，顯示公司在營收規模上持續擴大，反映其業務範圍或銷售額的穩定增長。
在總資產方面，資料顯示公司經歷了一些波動。2016年總資產為4,367億美元，隨後在2017年下降至約3,718億美元，之後逐步回升，2021年達到4,877億美元。這種波動可能反映資產結構調整或投資策略的變化。值得注意的是，2021年資產規模大幅較2017年增加，可能代表公司在資產投資或資本支出方面的擴展。
此外，從總資產周轉率的變化來看，該比率在整體期間內呈現上升趨勢，由2016年的0.27增至2018年的0.36，顯示公司資產運用效率在此期間有所改善。雖然在2019年略見下降，但在2020年和2021年再度回升，至0.37和0.31。這表明公司在資產利用上的進步或調整，使其能更有效地產生營收，但2021年的略微下降也提醒資產利用效率的挑戰持續存在。
綜合而言，Automatic Data Processing Inc.在報告期間內的收入持續提升，顯示其業務擴展能力較為強勁，資產規模亦經歷了由下降轉升的變化。資產周轉率的整體上升展現公司資產運用效率有所改善，雖有波動，整體趨勢偏向正面，反映公司在資產管理與營收發展方面展現出穩健的成長動能。
股東權益周轉率
Automatic Data Processing Inc.、股東權益周轉率計算、與基準測試的比較
| 2021年6月30日 | 2020年6月30日 | 2019年6月30日 | 2018年6月30日 | 2017年6月30日 | 2016年6月30日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | |||||||
| 收入 | 15,005,400) | 14,589,800) | 14,175,200) | 13,325,800) | 12,379,800) | 11,667,800) | |
| 股東權益 | 5,670,100) | 5,752,200) | 5,399,900) | 3,459,600) | 3,977,000) | 4,481,600) | |
| 長期活動率 | |||||||
| 股東權益周轉率1 | 2.65 | 2.54 | 2.63 | 3.85 | 3.11 | 2.60 | |
| 基準 | |||||||
| 股東權益周轉率競爭 對手2 | |||||||
| Accenture PLC | 2.59 | 2.61 | 3.00 | — | — | — | |
| Adobe Inc. | 1.07 | 0.97 | 1.06 | — | — | — | |
| Cadence Design Systems Inc. | 1.09 | 1.08 | — | — | — | — | |
| CrowdStrike Holdings Inc. | 1.00 | 0.65 | — | — | — | — | |
| Datadog Inc. | 0.99 | 0.63 | — | — | — | — | |
| Fair Isaac Corp. | — | 3.91 | 4.00 | — | — | — | |
| International Business Machines Corp. | 3.03 | 3.57 | — | — | — | — | |
| Intuit Inc. | 0.98 | 1.50 | 1.81 | — | — | — | |
| Microsoft Corp. | 1.18 | 1.21 | — | — | — | — | |
| Oracle Corp. | 7.73 | 3.24 | — | — | — | — | |
| Palantir Technologies Inc. | 0.67 | 0.72 | — | — | — | — | |
| Palo Alto Networks Inc. | 6.71 | 3.09 | 1.83 | — | — | — | |
| Salesforce Inc. | 0.51 | 0.50 | — | — | — | — | |
| ServiceNow Inc. | 1.60 | 1.59 | — | — | — | — | |
| Synopsys Inc. | 0.79 | 0.75 | 0.82 | — | — | — | |
| Workday Inc. | 1.32 | 1.46 | — | — | — | — | |
| 股東權益周轉率扇形 | |||||||
| 軟體與服務 | 1.43 | 1.51 | — | — | — | — | |
| 股東權益周轉率工業 | |||||||
| 資訊技術 | 1.80 | 1.82 | — | — | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2021-06-30), 10-K (報告日期： 2020-06-30), 10-K (報告日期： 2019-06-30), 10-K (報告日期： 2018-06-30), 10-K (報告日期： 2017-06-30), 10-K (報告日期： 2016-06-30).
1 2021 計算
股東權益周轉率 = 收入 ÷ 股東權益
= 15,005,400 ÷ 5,670,100 = 2.65
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
根據提供的財務資料，對Automatic Data Processing Inc.的收入、股東權益及股東權益周轉率進行分析，可以觀察到以下幾點趨勢與變化：
- 收入趨勢
- 公司收入展現穩定成長的趨勢，從2016年的約1,166.78億美元逐步增加至2021年的約1,500.54億美元，期間年均增長率積極，反映公司業務規模持續擴大及市場需求的穩定增長。此外，收入的逐年增加，亦可能提供公司在營運規模與規劃方面的穩健基礎。
- 股東權益變化
- 股東權益在2016年至2018年間呈現下降的趨勢，從約4,481.6百萬美元下降到約3,459.6百萬美元，顯示在此期間內公司可能面對盈餘壓力或其他資本變動因素。然而，自2018年起，股東權益出現反彈，至2020年達到約5,752.2百萬美元，之後在2021年稍作回落，仍高於2016年的水平。這種波動可能反映公司資本結構調整或股利政策變化的影響。
- 股東權益周轉率
-
此比率反映公司每單位股東權益產生的收入程度。從2016年的2.6上升至2018年的3.85，顯示公司在此期間內效率提升，能以較少的股東權益產生更多的收入。然而，2019年與2020年此比率略有下降，分別為2.63與2.54，顯示在此段時間內效率有所減緩，但2021年回升至2.65，展現一定的穩定性。
整體而言，股東權益周轉率的變動趨勢可能反映公司資產運用效率的波動與管理策略的調整，需進一步分析相關資產結構與經營策略進行更深入的解讀。