償付能力比率分析
季度數據
償付能力比率（摘要）
Ford Motor Co.、償付能力比率（季度數據）
根據報告： 10-Q (報告日期： 2025-09-30), 10-Q (報告日期： 2025-06-30), 10-Q (報告日期： 2025-03-31), 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-Q (報告日期： 2024-09-30), 10-Q (報告日期： 2024-06-30), 10-Q (報告日期： 2024-03-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-Q (報告日期： 2023-09-30), 10-Q (報告日期： 2023-06-30), 10-Q (報告日期： 2023-03-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-Q (報告日期： 2022-09-30), 10-Q (報告日期： 2022-06-30), 10-Q (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-Q (報告日期： 2021-09-30), 10-Q (報告日期： 2021-06-30), 10-Q (報告日期： 2021-03-31).
整體而言，資料顯示在觀察期間內，各項財務比率呈現出波動的趨勢，並非單一方向的增長或下降。
- 債務與股東權益比率
- 此比率在2021年呈現下降趨勢，從4.51降至2.85。2022年略有回升，但維持在3.21左右。2023年則呈現小幅上升，並在2024年穩定在3.46至3.55之間。2025年上半年略有下降，但趨勢不明顯。
- 債務與總資本比率
- 此比率在2021年和2022年呈現相對穩定的狀態，數值在0.74至0.82之間波動。2023年和2024年維持在0.78左右的水平，顯示債務佔總資本的比例相對穩定。2025年上半年維持在0.77至0.78之間，變化不大。
- 債務資產比率
- 此比率在2021年從0.59下降至0.54，之後在0.52至0.56之間波動。2023年略有上升，但整體變化幅度不大，顯示債務相對於資產的比例維持相對穩定。
- 財務槓桿比率
- 此比率在2021年呈現下降趨勢，從7.71降至5.3。2022年略有回升，並在5.56至6.06之間波動。2023年和2024年持續上升，並在6.35至6.48之間。2025年上半年略有波動，但整體維持在6.3至6.5之間。
- 利息覆蓋率
- 此比率在2021年呈現下降趨勢，從3.1降至2.5。2021年末出現顯著上升至10.86，但隨後在2022年下降，並在2022年末出現負值-1.4。2023年和2024年呈現波動，數值在3.57至7.49之間。2025年上半年呈現波動，數值在4.77至5.41之間。
值得注意的是，利息覆蓋率在2022年末出現負值，可能表示在該期間利息支出超過了利潤，需要進一步分析以確定原因。其他比率的波動幅度相對較小，但仍需持續監控以評估潛在風險和機會。
負債率
覆蓋率
債務與股東權益比率
Ford Motor Co.、債務與股東權益比率、計算 （季度數據）
| 2025年9月30日 | 2025年6月30日 | 2025年3月31日 | 2024年12月31日 | 2024年9月30日 | 2024年6月30日 | 2024年3月31日 | 2023年12月31日 | 2023年9月30日 | 2023年6月30日 | 2023年3月31日 | 2022年12月31日 | 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | 2021年6月30日 | 2021年3月31日 | |||||||
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| 選定的財務數據 (百萬美元) | |||||||||||||||||||||||||
| 一年內應償還的債務 | |||||||||||||||||||||||||
| 一年後支付的長期債務 | |||||||||||||||||||||||||
| 總債務 | |||||||||||||||||||||||||
| 歸屬於福特汽車公司的權益 | |||||||||||||||||||||||||
| 償付能力比率 | |||||||||||||||||||||||||
| 債務與股東權益比率1 | |||||||||||||||||||||||||
| 基準 | |||||||||||||||||||||||||
| 債務與股東權益比率競爭 對手2 | |||||||||||||||||||||||||
| General Motors Co. | |||||||||||||||||||||||||
| Tesla Inc. | |||||||||||||||||||||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2025-09-30), 10-Q (報告日期： 2025-06-30), 10-Q (報告日期： 2025-03-31), 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-Q (報告日期： 2024-09-30), 10-Q (報告日期： 2024-06-30), 10-Q (報告日期： 2024-03-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-Q (報告日期： 2023-09-30), 10-Q (報告日期： 2023-06-30), 10-Q (報告日期： 2023-03-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-Q (報告日期： 2022-09-30), 10-Q (報告日期： 2022-06-30), 10-Q (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-Q (報告日期： 2021-09-30), 10-Q (報告日期： 2021-06-30), 10-Q (報告日期： 2021-03-31).
1 Q3 2025 計算
債務與股東權益比率 = 總債務 ÷ 歸屬於福特汽車公司的權益
= ÷ =
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從提供的數據中，可以觀察到一個公司在一段時間內的財務狀況變化。
- 總債務
- 總債務在2021年呈現下降趨勢，從2021年3月31日的152672百萬美元降至2021年12月31日的138092百萬美元。 2022年初繼續下降至128329百萬美元，但之後在2022年12月31日回升至138969百萬美元。 此後，總債務持續增加，至2025年6月30日達到161940百萬美元。
- 歸屬於福特汽車公司的權益
- 股東權益在2021年呈現上升趨勢，從2021年3月31日的33828百萬美元增至2021年12月31日的48519百萬美元。 2022年股東權益有所波動，在2022年9月30日降至42125百萬美元，但在年底略有回升。 此後，股東權益保持相對穩定，並在2025年6月30日達到47392百萬美元。
- 債務與股東權益比率
- 債務與股東權益比率在2021年大幅下降，從2021年3月31日的4.51降至2021年12月31日的2.85。 2022年該比率略有上升，但仍維持在3.21以下。 從2022年12月31日開始，該比率呈現緩慢上升趨勢，至2025年6月30日達到3.42。 整體而言，該比率在觀察期內保持相對穩定，但近期呈現小幅上升的趨勢。
總體而言，數據顯示公司在初期降低了債務負擔，並提升了股東權益。 然而，在較晚的時期，債務開始增加，而股東權益則相對穩定，導致債務與股東權益比率略有上升。
債務與總資本比率
Ford Motor Co.、債務與總資本比率、計算 （季度數據）
| 2025年9月30日 | 2025年6月30日 | 2025年3月31日 | 2024年12月31日 | 2024年9月30日 | 2024年6月30日 | 2024年3月31日 | 2023年12月31日 | 2023年9月30日 | 2023年6月30日 | 2023年3月31日 | 2022年12月31日 | 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | 2021年6月30日 | 2021年3月31日 | |||||||
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| 選定的財務數據 (百萬美元) | |||||||||||||||||||||||||
| 一年內應償還的債務 | |||||||||||||||||||||||||
| 一年後支付的長期債務 | |||||||||||||||||||||||||
| 總債務 | |||||||||||||||||||||||||
| 歸屬於福特汽車公司的權益 | |||||||||||||||||||||||||
| 總資本 | |||||||||||||||||||||||||
| 償付能力比率 | |||||||||||||||||||||||||
| 債務與總資本比率1 | |||||||||||||||||||||||||
| 基準 | |||||||||||||||||||||||||
| 債務與總資本比率競爭 對手2 | |||||||||||||||||||||||||
| General Motors Co. | |||||||||||||||||||||||||
| Tesla Inc. | |||||||||||||||||||||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2025-09-30), 10-Q (報告日期： 2025-06-30), 10-Q (報告日期： 2025-03-31), 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-Q (報告日期： 2024-09-30), 10-Q (報告日期： 2024-06-30), 10-Q (報告日期： 2024-03-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-Q (報告日期： 2023-09-30), 10-Q (報告日期： 2023-06-30), 10-Q (報告日期： 2023-03-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-Q (報告日期： 2022-09-30), 10-Q (報告日期： 2022-06-30), 10-Q (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-Q (報告日期： 2021-09-30), 10-Q (報告日期： 2021-06-30), 10-Q (報告日期： 2021-03-31).
1 Q3 2025 計算
債務與總資本比率 = 總債務 ÷ 總資本
= ÷ =
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從提供的數據中，可以觀察到一個關於債務與總資本比率的長期趨勢。
- 整體趨勢
- 在觀察期內，該比率呈現波動但整體趨於穩定的狀態。從2021年3月31日的0.82開始，該比率經歷了下降，並在2021年12月31日達到0.74的最低點。
- 短期波動
- 2022年初，比率維持在0.74至0.75之間，隨後在2022年12月31日略微上升至0.76。2023年，比率在0.76至0.78之間波動，並在2023年12月31日達到0.78。
- 近期變化
- 進入2024年，比率維持在0.78的水平，直到2024年9月30日略微下降至0.78。2024年12月31日，比率上升至0.78。2025年3月31日和6月30日，比率分別為0.78和0.77。
- 長期觀察
- 總體而言，在整個觀察期內，該比率的變化幅度相對較小，始終在0.74至0.82的範圍內。這表明債務與總資本的結構在一定程度上保持了穩定。
數據顯示，在觀察期內，債務與總資本比率的變化幅度有限，且在近期趨於穩定。
債務資產比率
Ford Motor Co.、資產負債率、計算 （季度數據）
| 2025年9月30日 | 2025年6月30日 | 2025年3月31日 | 2024年12月31日 | 2024年9月30日 | 2024年6月30日 | 2024年3月31日 | 2023年12月31日 | 2023年9月30日 | 2023年6月30日 | 2023年3月31日 | 2022年12月31日 | 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | 2021年6月30日 | 2021年3月31日 | |||||||
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| 選定的財務數據 (百萬美元) | |||||||||||||||||||||||||
| 一年內應償還的債務 | |||||||||||||||||||||||||
| 一年後支付的長期債務 | |||||||||||||||||||||||||
| 總債務 | |||||||||||||||||||||||||
| 總資產 | |||||||||||||||||||||||||
| 償付能力比率 | |||||||||||||||||||||||||
| 債務資產比率1 | |||||||||||||||||||||||||
| 基準 | |||||||||||||||||||||||||
| 債務資產比率競爭 對手2 | |||||||||||||||||||||||||
| General Motors Co. | |||||||||||||||||||||||||
| Tesla Inc. | |||||||||||||||||||||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2025-09-30), 10-Q (報告日期： 2025-06-30), 10-Q (報告日期： 2025-03-31), 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-Q (報告日期： 2024-09-30), 10-Q (報告日期： 2024-06-30), 10-Q (報告日期： 2024-03-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-Q (報告日期： 2023-09-30), 10-Q (報告日期： 2023-06-30), 10-Q (報告日期： 2023-03-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-Q (報告日期： 2022-09-30), 10-Q (報告日期： 2022-06-30), 10-Q (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-Q (報告日期： 2021-09-30), 10-Q (報告日期： 2021-06-30), 10-Q (報告日期： 2021-03-31).
1 Q3 2025 計算
債務資產比率 = 總債務 ÷ 總資產
= ÷ =
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從提供的數據中，可以觀察到一系列財務指標的變化趨勢。
- 總債務
- 在觀察期內，總債務呈現波動趨勢。從2021年3月31日的152672百萬美元開始，經歷了持續的下降，至2022年6月30日的128827百萬美元。隨後，總債務在2022年12月31日回升至138969百萬美元。此後，總債務持續增加，至2025年6月30日的161940百萬美元。整體而言，數據顯示總債務在觀察期內呈現先降後升的趨勢，且在後期呈現加速增長的跡象。
- 總資產
- 總資產的變化趨勢相對平穩，但同樣存在波動。從2021年3月31日的260819百萬美元開始，經歷了短暫的下降，隨後在2021年12月31日達到257035百萬美元的高點。在2022年6月30日，總資產降至245755百萬美元。此後，總資產逐步回升，並在2025年6月30日達到300990百萬美元的峰值。總體而言，總資產呈現增長趨勢，但增長速度在不同時期有所差異。
- 債務資產比率
- 債務資產比率在觀察期內維持在相對穩定的範圍內。從2021年3月31日的0.59開始，該比率在0.52至0.59之間波動。在2021年和2022年，該比率呈現下降趨勢，表明資產相對於債務的比例有所增加。然而，在2023年和2024年，該比率略有上升，表明債務相對於資產的比例有所增加。至2025年6月30日，該比率為0.54，與觀察期初的水平相近。整體而言，債務資產比率的變化幅度較小，表明公司在償還債務和增加資產方面保持了一定的平衡。
綜上所述，數據顯示總債務和總資產均呈現波動增長趨勢，而債務資產比率則維持在相對穩定的水平。後期總債務增長速度加快，值得進一步關注。
財務槓桿比率
Ford Motor Co.、財務槓桿率、計算 （季度數據）
| 2025年9月30日 | 2025年6月30日 | 2025年3月31日 | 2024年12月31日 | 2024年9月30日 | 2024年6月30日 | 2024年3月31日 | 2023年12月31日 | 2023年9月30日 | 2023年6月30日 | 2023年3月31日 | 2022年12月31日 | 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | 2021年6月30日 | 2021年3月31日 | |||||||
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| 選定的財務數據 (百萬美元) | |||||||||||||||||||||||||
| 總資產 | |||||||||||||||||||||||||
| 歸屬於福特汽車公司的權益 | |||||||||||||||||||||||||
| 償付能力比率 | |||||||||||||||||||||||||
| 財務槓桿比率1 | |||||||||||||||||||||||||
| 基準 | |||||||||||||||||||||||||
| 財務槓桿比率競爭 對手2 | |||||||||||||||||||||||||
| General Motors Co. | |||||||||||||||||||||||||
| Tesla Inc. | |||||||||||||||||||||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2025-09-30), 10-Q (報告日期： 2025-06-30), 10-Q (報告日期： 2025-03-31), 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-Q (報告日期： 2024-09-30), 10-Q (報告日期： 2024-06-30), 10-Q (報告日期： 2024-03-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-Q (報告日期： 2023-09-30), 10-Q (報告日期： 2023-06-30), 10-Q (報告日期： 2023-03-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-Q (報告日期： 2022-09-30), 10-Q (報告日期： 2022-06-30), 10-Q (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-Q (報告日期： 2021-09-30), 10-Q (報告日期： 2021-06-30), 10-Q (報告日期： 2021-03-31).
1 Q3 2025 計算
財務槓桿比率 = 總資產 ÷ 歸屬於福特汽車公司的權益
= ÷ =
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從提供的數據中，可以觀察到總資產在整個期間呈現波動上升的趨勢。從2021年3月31日的260819百萬美元開始，經歷了短暫的下降，隨後在2021年12月31日達到257035百萬美元。此後，總資產持續增長，至2025年6月30日達到300990百萬美元，顯示出資產規模的擴大。
歸屬於福特汽車公司的權益也呈現增長趨勢，但增長幅度相對較小且波動性較大。2021年3月31日的33828百萬美元，在2021年12月31日大幅增長至48519百萬美元。隨後，權益有所回落，但在2025年6月30日回升至47392百萬美元。
- 財務槓桿比率
- 財務槓桿比率在觀察期內相對穩定，維持在6到8之間。2021年3月31日的7.71，在之後的幾個季度有所下降，至2021年6月30日的7.17。隨後，比率在5.3到6.5之間波動。2025年6月30日的6.35，顯示出公司在利用負債融資方面保持了一定的穩定性，但並未出現顯著的變化。
總體而言，數據顯示總資產持續增長，而權益的增長相對緩慢，這意味著公司可能更多地依賴負債來擴大資產規模。財務槓桿比率的穩定性表明公司在負債管理方面保持了一定的控制，但需要持續關注負債水平對公司財務風險的影響。
利息覆蓋率
Ford Motor Co.、利息覆蓋率、計算 （季度數據）
| 2025年9月30日 | 2025年6月30日 | 2025年3月31日 | 2024年12月31日 | 2024年9月30日 | 2024年6月30日 | 2024年3月31日 | 2023年12月31日 | 2023年9月30日 | 2023年6月30日 | 2023年3月31日 | 2022年12月31日 | 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | 2021年6月30日 | 2021年3月31日 | |||||||
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| 選定的財務數據 (百萬美元) | |||||||||||||||||||||||||
| 歸屬於福特汽車公司的凈利潤（虧損） | |||||||||||||||||||||||||
| 更多： 歸屬於非控制性權益的凈利潤 | |||||||||||||||||||||||||
| 更多： 所得稅費用 | |||||||||||||||||||||||||
| 更多： 公司債務的利息支出，不包括福特信貸 | |||||||||||||||||||||||||
| 息稅前盈利 （EBIT） | |||||||||||||||||||||||||
| 償付能力比率 | |||||||||||||||||||||||||
| 利息覆蓋率1 | |||||||||||||||||||||||||
| 基準 | |||||||||||||||||||||||||
| 利息覆蓋率競爭 對手2 | |||||||||||||||||||||||||
| General Motors Co. | |||||||||||||||||||||||||
| Tesla Inc. | |||||||||||||||||||||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2025-09-30), 10-Q (報告日期： 2025-06-30), 10-Q (報告日期： 2025-03-31), 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-Q (報告日期： 2024-09-30), 10-Q (報告日期： 2024-06-30), 10-Q (報告日期： 2024-03-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-Q (報告日期： 2023-09-30), 10-Q (報告日期： 2023-06-30), 10-Q (報告日期： 2023-03-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-Q (報告日期： 2022-09-30), 10-Q (報告日期： 2022-06-30), 10-Q (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-Q (報告日期： 2021-09-30), 10-Q (報告日期： 2021-06-30), 10-Q (報告日期： 2021-03-31).
1 Q3 2025 計算
利息覆蓋率 = (EBITQ3 2025
+ EBITQ2 2025
+ EBITQ1 2025
+ EBITQ4 2024)
÷ (利息支出Q3 2025
+ 利息支出Q2 2025
+ 利息支出Q1 2025
+ 利息支出Q4 2024)
= ( + + + )
÷ ( + + + )
=
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從提供的數據中，息稅前盈利（EBIT）呈現顯著的波動性。在2021年，EBIT從第一季的44.15億美元大幅下降至第二季的11.88億美元，隨後在第三季回升至23.24億美元，並在第四季達到峰值116.56億美元。
進入2022年，EBIT出現了顯著的負轉變，第一季錄得-35.4億美元的虧損。隨後幾季雖有反彈，但整體表現不如2021年，且波動性持續存在。2023年EBIT呈現先升後降的趨勢，從第一季的24.67億美元到第四季的-15.01億美元。
2024年，EBIT在各季度間的變化幅度較小，但整體呈現上升趨勢，從第一季的18.9億美元增至第四季的26.09億美元。2025年上半年EBIT持續增長，但第三季略有回落。
- 公司債務利息支出
- 公司債務利息支出在整個觀察期內相對穩定，大致在3億至4.73億美元之間波動。雖然各季度間存在差異，但整體變化幅度不大。
- 利息覆蓋率
- 利息覆蓋率與EBIT的波動性密切相關。2021年第四季的利息覆蓋率達到峰值10.86，反映了當時強勁的盈利能力。2022年第一季，由於EBIT為負，利息覆蓋率也為負值-1.4。
- 在2023年和2024年，利息覆蓋率在3至7.49之間波動。2025年上半年，利息覆蓋率呈現上升趨勢，但第三季略有下降。
總體而言，數據顯示息稅前盈利的波動性較大，利息覆蓋率也隨之波動。公司債務利息支出相對穩定，但EBIT的變化對利息覆蓋率產生顯著影響。