選定的財務數據
自 2005 年起
損益表
Caterpillar Inc.、損益表中的選定專案、長期趨勢
百萬美元
| 已結束 12 個月 | 機械、能源和運輸銷售 | 營業利潤 | 歸屬於普通股股東的損益 |
|---|---|---|---|
| 2024年12月31日 | 61,363) | 13,072) | 10,792) |
| 2023年12月31日 | 63,869) | 12,966) | 10,335) |
| 2022年12月31日 | 56,574) | 7,904) | 6,705) |
| 2021年12月31日 | 48,188) | 6,878) | 6,489) |
| 2020年12月31日 | 39,022) | 4,553) | 2,998) |
| 2019年12月31日 | 50,755) | 8,290) | 6,093) |
| 2018年12月31日 | 51,822) | 8,293) | 6,147) |
| 2017年12月31日 | 42,676) | 4,406) | 754) |
| 2016年12月31日 | 35,773) | 498) | (67) |
| 2015年12月31日 | 44,147) | 3,256) | 2,102) |
| 2014年12月31日 | 52,142) | 5,328) | 3,695) |
| 2013年12月31日 | 52,694) | 5,628) | 3,789) |
| 2012年12月31日 | 63,068) | 8,573) | 5,681) |
| 2011年12月31日 | 57,392) | 7,153) | 4,928) |
| 2010年12月31日 | 39,867) | 3,963) | 2,700) |
| 2009年12月31日 | 29,540) | 577) | 895) |
| 2008年12月31日 | 48,044) | 4,448) | 3,557) |
| 2007年12月31日 | 41,962) | 4,921) | 3,541) |
| 2006年12月31日 | 38,869) | 4,921) | 3,537) |
| 2005年12月31日 | 34,006) | 3,784) | 2,854) |
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-K (報告日期： 2017-12-31), 10-K (報告日期： 2016-12-31), 10-K (報告日期： 2015-12-31), 10-K (報告日期： 2014-12-31), 10-K (報告日期： 2013-12-31), 10-K (報告日期： 2012-12-31), 10-K (報告日期： 2011-12-31), 10-K (報告日期： 2010-12-31), 10-K (報告日期： 2009-12-31), 10-K (報告日期： 2008-12-31), 10-K (報告日期： 2007-12-31), 10-K (報告日期： 2006-12-31), 10-K (報告日期： 2005-12-31).
- 概述
- 從2005年至2024年的財務資料顯示，Caterpillar Inc.的機械、能源和運輸銷售額整體呈現上升趨勢，尤其在近年來有顯著成長，反映公司在相關市場的擴張與需求增加。此外，營業利潤與股東損益的變動亦值得分析，揭示公司盈利能力的波動性與成熟度的變化。
- 銷售額變化趨勢
- 銷售額由2005年的約34006百萬美元逐年增加，2009年短暫下跌至29540百萬美元，但之後迅速反彈並持續成長，2018年突破五萬美元大關，直至2023年底達到約61363百萬美元，展現公司在營運規模方面的明顯擴大。其中，2013年至2018年間，銷售額波動較小但整體呈正向成長趨勢，顯示公司在此期間的穩定成長策略。
- 營業利潤趨勢
- 營業利潤自2005年的3784百萬美元逐步提升，2011年達到顯著高點8573百萬美元，之後在2022年再創新高，達到13072百萬美元。期間波動較大，特別是在2008年及2015年前後，顯示盈利能力受到經濟環境以及市場需求波動的影響。儘管如此，整體呈現長期增長的趨勢，反映公司在提升盈利水平方面有所成就。
- 股東淨利（歸屬於普通股股東損益）
- 此指標反映公司淨利潤狀況，其變化較營業利潤更為劇烈。2009年之前，數值普遍較低甚至負值（如2005年為2854百萬美元，但2008年下降為895百萬美元），2011年起出現明顯回升，達到較高水準，2016年更突破1萬百萬美元。2020年後持續攀升，2023年達約10792百萬美元，顯示公司在盈利能力方面有着明顯的進步與穩定成長。值得注意的是，2015年曾短暫下滑，但整體長期呈現上升趨勢。
- 分析結論
- 綜合上述趨勢，Caterpillar Inc.在過去近二十年間展現出持續的銷售增長與盈利能力的提升。儘管面臨短期市場波動與經濟挑戰，公司的總體表現顯示出強大的市場擴展能力與盈利復原力。未來需關注景氣循環對營收及獲利的影響，以及公司在新興市場與新技術的投入，是否能進一步促進持續成長與盈利穩定。
資產負債表：資產
Caterpillar Inc.，從資產中選定的專案、長期趨勢
百萬美元
| 流動資產 | 總資產 | |
|---|---|---|
| 2024年12月31日 | 45,682) | 87,764) |
| 2023年12月31日 | 46,949) | 87,476) |
| 2022年12月31日 | 43,785) | 81,943) |
| 2021年12月31日 | 43,455) | 82,793) |
| 2020年12月31日 | 39,464) | 78,324) |
| 2019年12月31日 | 39,193) | 78,453) |
| 2018年12月31日 | 38,603) | 78,509) |
| 2017年12月31日 | 36,244) | 76,962) |
| 2016年12月31日 | 31,967) | 74,704) |
| 2015年12月31日 | 34,418) | 78,497) |
| 2014年12月31日 | 38,867) | 84,681) |
| 2013年12月31日 | 38,335) | 84,896) |
| 2012年12月31日 | 42,524) | 89,356) |
| 2011年12月31日 | 38,128) | 81,446) |
| 2010年12月31日 | 31,810) | 64,020) |
| 2009年12月31日 | 26,789) | 60,038) |
| 2008年12月31日 | 31,633) | 67,782) |
| 2007年12月31日 | 25,477) | 56,132) |
| 2006年12月31日 | 23,093) | 50,879) |
| 2005年12月31日 | 22,790) | 47,069) |
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-K (報告日期： 2017-12-31), 10-K (報告日期： 2016-12-31), 10-K (報告日期： 2015-12-31), 10-K (報告日期： 2014-12-31), 10-K (報告日期： 2013-12-31), 10-K (報告日期： 2012-12-31), 10-K (報告日期： 2011-12-31), 10-K (報告日期： 2010-12-31), 10-K (報告日期： 2009-12-31), 10-K (報告日期： 2008-12-31), 10-K (報告日期： 2007-12-31), 10-K (報告日期： 2006-12-31), 10-K (報告日期： 2005-12-31).
從分析Caterpillar Inc.的年度財務資料中，可以觀察到公司資產規模在2005年至2024年間經歷了明顯的成長趨勢。尤其是總資產部分，顯示出持續增加的趨勢，從約47,069百萬美元逐步攀升至87,764百萬美元，累積成長約87%。
在流動資產方面，亦呈現逐年上升的趨勢，尤其是從2005年到2012年之間的增長較為顯著，從2,279百萬美元擴張至4,252百萬美元，反映出公司在流動資產的配置上持續擴大。2008年以後，流動資產經歷一段較為穩定的增長，至2024年達到約45,682百萬美元，顯示出公司在資產流動性上的持續強化。
整體而言，資料呈現出公司資產規模擴張的明顯跡象，反映其業務規模的擴大與資產運用的成長。儘管缺少盈利指標的資料，從資產增加的趨勢中，可以推測公司具有一定的成長動能與資源擴展能力。此外，資產結構的變化也提示公司可能在擴展營運規模或投資新資產方面持續投入，進而支撐其長期的成長策略。
資產負債表：負債和股東權益
Caterpillar Inc.，從負債和股東權益中選出專案、長期趨勢
百萬美元
| 流動負債 | 總負債 | 借款總額 | 歸屬於普通股股東的權益 | |
|---|---|---|---|---|
| 2024年12月31日 | 32,272) | 68,270) | 38,409) | 19,491) |
| 2023年12月31日 | 34,728) | 67,973) | 37,878) | 19,494) |
| 2022年12月31日 | 31,531) | 66,052) | 36,993) | 15,869) |
| 2021年12月31日 | 29,847) | 66,277) | 37,789) | 16,484) |
| 2020年12月31日 | 25,717) | 62,946) | 37,163) | 15,331) |
| 2019年12月31日 | 26,621) | 63,824) | 37,657) | 14,588) |
| 2018年12月31日 | 28,218) | 64,429) | 36,553) | 14,039) |
| 2017年12月31日 | 26,931) | 63,196) | 34,878) | 13,697) |
| 2016年12月31日 | 26,132) | 61,491) | 36,783) | 13,137) |
| 2015年12月31日 | 26,303) | 63,612) | 38,093) | 14,809) |
| 2014年12月31日 | 27,877) | 67,855) | 39,285) | 16,746) |
| 2013年12月31日 | 27,297) | 64,018) | 37,750) | 20,811) |
| 2012年12月31日 | 29,755) | 71,774) | 40,143) | 17,532) |
| 2011年12月31日 | 28,561) | 68,044) | 34,592) | 12,883) |
| 2010年12月31日 | 22,020) | 52,695) | 28,418) | 10,824) |
| 2009年12月31日 | 19,292) | 50,738) | 31,631) | 8,740) |
| 2008年12月31日 | 26,069) | 61,068) | 35,535) | 6,087) |
| 2007年12月31日 | 22,245) | 47,136) | 28,429) | 8,883) |
| 2006年12月31日 | 19,252) | 44,020) | 27,296) | 6,859) |
| 2005年12月31日 | 19,092) | 38,637) | 25,745) | 8,432) |
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-K (報告日期： 2017-12-31), 10-K (報告日期： 2016-12-31), 10-K (報告日期： 2015-12-31), 10-K (報告日期： 2014-12-31), 10-K (報告日期： 2013-12-31), 10-K (報告日期： 2012-12-31), 10-K (報告日期： 2011-12-31), 10-K (報告日期： 2010-12-31), 10-K (報告日期： 2009-12-31), 10-K (報告日期： 2008-12-31), 10-K (報告日期： 2007-12-31), 10-K (報告日期： 2006-12-31), 10-K (報告日期： 2005-12-31).
- 流動負債趨勢分析
- 2005年至2010年期間，流動負債持續上升，從19,092百萬美元增長至22,020百萬美元，反映出公司在此期間資產負債結構的變動。然而，自2010年之後，流動負債經歷波動，先微幅下降至2014年的27,621百萬美元，之後又逐步上升，至2024年達到34,728百萬美元。整體而言，流動負債呈現出逐步增加的趨勢，顯示公司短期負債規模擴大。
- 總負債趨勢分析
- 總負債從2005年的38,637百萬美元逐年上升，至2008年達到61,068百萬美元，之後雖有些許波動，但整體呈現上升趨勢，至2024年達到68,270百萬美元。此趨勢説明公司在過去十多年中負債規模持續擴大，可能反映出公司擴張或資金需求的增加。
- 借款總額趨勢分析
- 借款總額從2005年的25,745百萬美元逐步增加，至2008年達到35,535百萬美元，之後波動較大，至2024年約有38,409百萬美元。整體上，借款規模有所增加，並與總負債同步成長，顯示公司透過借款進行資金運作的情況較為普遍。
- 股東權益趨勢分析
- 歸屬於普通股股東的權益在2005年為8,432百萬美元，經歷波動後逐漸上升，於2011年開始出現明顯成長，並在之後持續擴大，至2024年達到19,491百萬美元。這反映公司在過去二十年中逐步改善股東權益，可能受益於營運獲利、資產增值或股份回購行動的累積影響。此外，即使負債規模持續擴大，股東權益亦展現增長跡象，提振公司財務結構的穩健性。
現金流量表
Caterpillar Inc.、現金流量表中的選定專案、長期趨勢
百萬美元
| 已結束 12 個月 | 經營活動產生的現金凈額 | 投資活動提供的現金凈額（用於） | 籌資活動提供（用於）的現金凈額 |
|---|---|---|---|
| 2024年12月31日 | 12,035) | (2,453) | (9,565) |
| 2023年12月31日 | 12,885) | (5,871) | (6,932) |
| 2022年12月31日 | 7,766) | (2,541) | (7,281) |
| 2021年12月31日 | 7,198) | (3,084) | (4,188) |
| 2020年12月31日 | 6,327) | (1,485) | (3,755) |
| 2019年12月31日 | 6,912) | (1,928) | (4,538) |
| 2018年12月31日 | 6,558) | (3,212) | (3,650) |
| 2017年12月31日 | 5,702) | (994) | (3,653) |
| 2016年12月31日 | 5,608) | (1,760) | (3,112) |
| 2015年12月31日 | 6,675) | (3,517) | (3,870) |
| 2014年12月31日 | 8,057) | (3,627) | (2,996) |
| 2013年12月31日 | 10,191) | (5,046) | (4,511) |
| 2012年12月31日 | 5,241) | (6,190) | 3,549) |
| 2011年12月31日 | 7,010) | (11,427) | 3,966) |
| 2010年12月31日 | 5,009) | (1,595) | (4,613) |
| 2009年12月31日 | 6,343) | 1,002) | (5,215) |
| 2008年12月31日 | 4,787) | (6,296) | 2,965) |
| 2007年12月31日 | 7,935) | (4,408) | (2,969) |
| 2006年12月31日 | 5,799) | (3,796) | (2,593) |
| 2005年12月31日 | 3,113) | (3,525) | 1,153) |
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-K (報告日期： 2017-12-31), 10-K (報告日期： 2016-12-31), 10-K (報告日期： 2015-12-31), 10-K (報告日期： 2014-12-31), 10-K (報告日期： 2013-12-31), 10-K (報告日期： 2012-12-31), 10-K (報告日期： 2011-12-31), 10-K (報告日期： 2010-12-31), 10-K (報告日期： 2009-12-31), 10-K (報告日期： 2008-12-31), 10-K (報告日期： 2007-12-31), 10-K (報告日期： 2006-12-31), 10-K (報告日期： 2005-12-31).
從財務資料中可以觀察到，Caterpillar Inc. 在2005年至2024年間的現金流動展現出較為明顯的波動與變化趨勢。整體而言，其經營活動產生的現金凈額呈現出逐年成長的趨勢，尤其在2020年及2021年達到高點，顯示公司在經營效率或營收能力方面可能有顯著提升。然而，此一趨勢在2022年後似乎略有放緩，但仍維持較高水準，反映出公司具備一定的經營韌性和現金產生能力。
在投資活動方面，則顯示出較為趨於負值的情況，大部分時期投資活動提供的現金凈額為負，代表公司持續進行資本支出或投資擴張，尤其在2008年和其後的數年內，投資投入較為激烈，甚至在2012年之前的年份出現較大額度的負數。這可能反映公司在擴展生產或研發方面的資金投入。2020年前後，投資投放仍偏向負值，但有些年度出現較小的正值，可能表示某些時期公司有縮減投資或變現部分資產的動作。
籌資活動方面，則呈現較為劇烈的波動，尤其在2008年金融危機期間有大幅的負值，代表公司在該期間可能進行了大量的融資或回籠資金。之後，籌資活動的負值幅度較大，尤其在2020年及2022年，表明公司在籌資或償還債務方面有較大規模的資金運作，特別是在2022年，負值明顯增加，可能反映出公司在償還較長期負債或進行大規模融資的需求。
總結而言，Caterpillar Inc. 在此期間展現出經營現金流的穩定成長，投資活動則持續投入資本，表示公司在擴展或提升產能；然而，籌資活動的劇烈波動反映出公司在資金運作上具有較大的彈性與策略調整空間。這一系列數據暗示公司在經營管理上保持一定的韌性與多元策略，但其資金流動亦顯示出面對市場或經濟環境變動時的應變能力。
每股數據
Caterpillar Inc.，每份選定的數據、長期趨勢
美元
| 已結束 12 個月 | 基本每股收益1 | 稀釋每股收益2 | 每股股息3 |
|---|---|---|---|
| 2024年12月31日 | 22.17 | 22.05 | 5.53 |
| 2023年12月31日 | 20.24 | 20.12 | 5.10 |
| 2022年12月31日 | 12.72 | 12.64 | 4.71 |
| 2021年12月31日 | 11.93 | 11.83 | 4.36 |
| 2020年12月31日 | 5.51 | 5.46 | 4.12 |
| 2019年12月31日 | 10.85 | 10.74 | 3.95 |
| 2018年12月31日 | 10.39 | 10.26 | 3.36 |
| 2017年12月31日 | 1.27 | 1.26 | 3.11 |
| 2016年12月31日 | -0.11 | -0.11 | 3.08 |
| 2015年12月31日 | 3.54 | 3.50 | 3.01 |
| 2014年12月31日 | 5.99 | 5.88 | 2.70 |
| 2013年12月31日 | 5.87 | 5.75 | 2.32 |
| 2012年12月31日 | 8.71 | 8.48 | 2.02 |
| 2011年12月31日 | 7.64 | 7.40 | 1.82 |
| 2010年12月31日 | 4.28 | 4.15 | 1.74 |
| 2009年12月31日 | 1.45 | 1.43 | 1.68 |
| 2008年12月31日 | 5.83 | 5.66 | 1.62 |
| 2007年12月31日 | 5.55 | 5.37 | 1.38 |
| 2006年12月31日 | 5.37 | 5.17 | 1.15 |
| 2005年12月31日 | 4.21 | 4.04 | 0.96 |
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-K (報告日期： 2017-12-31), 10-K (報告日期： 2016-12-31), 10-K (報告日期： 2015-12-31), 10-K (報告日期： 2014-12-31), 10-K (報告日期： 2013-12-31), 10-K (報告日期： 2012-12-31), 10-K (報告日期： 2011-12-31), 10-K (報告日期： 2010-12-31), 10-K (報告日期： 2009-12-31), 10-K (報告日期： 2008-12-31), 10-K (報告日期： 2007-12-31), 10-K (報告日期： 2006-12-31), 10-K (報告日期： 2005-12-31).
1, 2, 3 數據針對拆分和股票股息進行了調整。
- 基本每股收益（USD）
- 從2005年至2024年間，基本每股收益呈現總體上升的趨勢。期間經歷數次波動與調整，特別是在2008年金融危機期間，收益曾出現下降，2009年到2011年亦較為低迷，反映出經濟波動對公司盈利能力的影響。然而，從2012年起，數據顯示收益逐步回升，特別是在2018年之後，數值持續攀升，2023年達到最高點20.24美元，顯示公司盈利能力在經過調整後逐步恢復且趨於強勢。
- 稀釋每股收益（USD）
- 稀釋每股收益的走勢大致與基本每股收益趨勢相符，二者變動幅度相近。近年來，稀釋每股收益亦展現穩步上升的趨勢，特別是在2018年以後，逐漸逼近並超越前述銷售的最大值，顯示公司在股份稀釋後仍具備良好的盈利表現。此外，2008年的低點與基本每股收益一致，反映經濟衝擊的影響在稀釋層面亦有所呈現。
- 每股股息（USD）
- 自2005年以來，每股股息持續增加，呈現逐步成長的狀況。2005年至2015年間，股息較為平穩，但從2016年起，股息成長較為明顯，特別是在2017年起的較快速增長，顯示公司在盈利能力改善後，對股東回報的承諾逐漸加強。整體而言，股息的持續上升反映公司現金流狀況良好，亦展現其穩定且增長的股東回報意願。